Мировой рынок нефти доли стран

Мировой рынок нефти

Наша статья для тех, кто хочет разобраться, каким образом складывается цена на нефть и далее на бензин. Понимаете ли вы, почему котировки на нефть меняются изо дня в день, кто решает, сколько будет стоить нефть, а также кто главные игроки на рынке сырой нефти. Если вам интересны ответы на эти вопросы, а также если вы хотите разбираться в мировом рынке нефти чуть больше, читайте нашу статью.

Для того, чтобы понять, кому принадлежит нефть, кто является продавцом, а кто покупателем, кому нефть нужна больше всего, внимательно изучите карты и таблицы ниже.

Страны с наибольшими запасами нефти

Самые богатые по запасам нефти страны следующие:

Запас нефти, тонны

Объединенные Арабские Эмираты

США стоит на 13-м месте (20 680 000 000).

Наглядно можно посмотреть по карте ниже, какие страны самые богатые по запасам нефти и сколько тонн они добывают. При наведении на страну появится цифра.

Страны, добывающие нефть

Сколько нефти добывает, баррель

Объединенные Арабские Эмираты

Страны, потребляющие нефть

Страны, экспортирующие нефть (продавцы нефти)

Экспортирует, баррелей в день

Объединенные Арабские Эмираты

Страны, импортирующие нефть (покупатели нефти)

Импортирует, баррелей в день

Компании-лидеры по переработке нефти

Ниже приведены компании, которые являются лидерами по объему переработки сырой нефти, а, следовательно, по выручке.

Из приведенных выше таблиц и списков вырисовывается такая картина.

• Необязательно страна-лидер по запасам нефти является страной-лидером по потреблению и добыче нефти.
• США, являясь лидером по потреблению нефти, не является лидером по добыче и запасам нефти.
• Необязательно страна, добывающая больше всего нефти, больше всего зарабатывает. Пример этому опять же США, получающие самый большой доход в мире от переработки нефти, хотя при этом находящиеся на 13-м месте по добыче сырья.

Этапы, которые проходит сырая нефть

Это происходит потому, что нефть нужно не только добыть. Рассмотрим, какие этапы проходит сырая нефть, прежде чем на ней можно заработать.

• Доставка
• Переработка (отходы включаются в нефтехимию)
• Доставка нефтепродуктов в зоны потребления (как правило, географически зоны потребления и зоны добычи и переработки находятся в совершенно разных местах)
• Продать мелким оптом и в розницу

Таким образом, получается, что от процесса добычи до процесса продажи проходит много этапов. И самое важное — в самом конце — правильно продать нефть.

Существует несколько марок нефти: Brent — самая дорогая, российская Urals дешевле на 7-12 процентов.

Стоимость нефти за последние 10 лет

Как и для прочих продуктов, рынок спроса и предложения диктует условия, сколько будет стоить нефть.

Себестоимость нефти разная:

• Российская, включая транспортировку и акцизы, 50-60 за баррель. Или 350-420 за тонну.
• Канадская нефть сложнее в добыче, следовательно, себестоимость выше. 90 за баррель. 630 за тонну. Они будут заинтересованы продать дороже.

Добыча нефти — это непрерывный процесс, его нельзя на время приостановить.

Те страны, у кого себестоимость высокая, заключают долгосрочный контракт по специальным ценам. Эти цены формируются на основании прогнозов.

Самая крупная площадка по продаже нефти — NYMEX.

Годовой объем продаж нефти на NYMEX — 120 млрд. долларов в год.

Следующие по популярности нефтяные биржи INTERCONTINENTAL Exchange (ICE), биржи Шанхая, Дубая, Токио. Всего на всех крупнейших биржах проходят нефтяные торги на 200 млрд. долларов в год.

Но если взять стоимость нефти 90-120 долларов за баррель, и сколько потребляется за год, то получается, что всего нефти продается на 8-10 трлн. долларов в год. Вопрос: где осуществляются продажи той оставшейся значительной части нефти?

Получается, что большинство нефти покупается и продается НЕ на бирже, а биржа служит лишь источником котировок.

Виды контрактов

• Внебиржевые по таким же ценам, как на бирже.
• Внебиржевые с четко установленной ценой.
• По формуле.
• Минимум-максимум.
• Фьючерсы.

Ниже опишем эти контракты подробнее.

Следовательно, биржевая цена на нефть используется компаниями как ориентир, как базовая рыночная равновесная цена.

Цифры

Всего только около 7% фьючерсных контрактов, заключенных на бирже, доживают до конкретной поставки.

Вспомним рисунок. 200 млрд. заключается контрактов, до исполнения доживает только 14 млрд.

Что с остальными?

Остальные контракты “закрываются”. Что значит “закрыть” контракт? Заключить “противоположный”. См. рисунок ниже.

Что значит закрыть контракт

Участник биржи заключает фьючерсный контракт (фьючерсный значит, на будущую поставку). В условиях контракта прописано, что он покупает 1 000 000 баррелей нефти с поставкой через 6 месяцев. Стоимость одной баррели нефти будет 60 $.

Прям в тот же день этот же участник биржи заключает противоположный контракт, то есть он продает 1 000 000 баррелей нефти, но уже за 61$.

Выгода сделки налицо: участник биржи заработает 1 000 000$ за один день.

И это не значит, что он должен будет физически принимать товар — нефть по одному контракту и физически поставлять по другому.

На бирже действует процедура клиринговых операций. Встречные обязательства погасятся.

Гарантийные обязательства

Когда участник биржи торгует, он не должен выкладывать все 60 млн. за нефть, он лишь обещает выплатить эту сумму в ответ на обещание поставки нефти, обеспечивая это обещание гарантийной суммой в 1,8 миллиона долларов.

При всей кажущейся простоте сделки и возможности легко заработать, на деле все обстоит сложнее. Есть постоянный риск того, что цена на нефть может упасть, в этом случае участник биржи деньги потеряет. Единственный, кто всегда остается в выигрыше — это организаторы торгов.

14 млрд. долларов

Из них имеют дело с физической поставкой нефти только 1 %, то есть 140 млн. Остальное гасится деньгами, игрой на разнице между текущей ценой контракта и ценой заключения нового контракта на перепродажу. Вспомним наш рисунок, здесь он представлен в законченном виде.

То есть можно сделать вывод, что на фоне общей суммы поставок нефти в 200 млрд, обеспечивается контрактами лишь 14 млрд, из которых доживают до физической поставки, связанной с конкретным веществом и танкерами, только 140 млн.

Игра на бирже

Люди, которые торгуют нефтью, не имеют ни малейшего понятия о физических свойствах продукта, так как они не покупают нефть для того, чтобы сделать бензин или керосин, они покупают ее, чтобы перепродать и заработать на разнице.

Можно сказать, что на бирже торгуют не реальным продуктом, который можно пощупать, и который обладает конкретной, чем-то обеспеченной, стоиомстью, а прогнозами и представлениями. И кто смог наиболее убедительно дать прогноз, тот и побеждает в этой игре.

Виды игроков на бирже

Каждый игрок на бирже должен выбрать стратегию своей игры. Либо он говорит, что начался кризис и будет меньше потребление нефти, тогда его поддержат “медведи”. Либо он говорит, что страны OPEC договорились сократить объемы производства нефти и тогда цены на нефть взлетят. С ним заодно будут “быки”.

От кого зависит прогноз потребления мировой нефти?

К кому будет прислушиваться участник биржи в выборе стратегии своей игры? К самым известным нефтяным компаниям. А согласно списку выше самые известные нефтяные компании — из США и ЕС.

Компании США и ЕС имеют наибольшее влияние на исход биржевых торгов, и, следовательно, на цену нефти.

Почему основные игроки никогда не опустят цену нефти “ниже плинтуса”?

Ниже приведем ответ на этот вопрос.

Во-первых, страны OPEC являются сдерживающим фактором. Для этого и была создана эта организация, объединяющая 12 стран, основных экспортеров нефти. Эти страны могут принять решение добывать меньше нефти, тем самым поднять спрос.

Во-вторых, нефть — основная статья расходов на многих предприятиях. США, ЕС, Китай, Япония — основные потребители нефти. США контролирует рынок нефти. Компании этих стран и стран ЕС конкурируют между собой. Для США стоимость нефти является рычагом, позволяющим держать мировую экономику то на “коротком поводке”, то давать какие-то послабления. Этот принцип работает следующим образом: когда повышаются цены на нефть, компании вынуждены тратить больше, следовательно, снижается скорость их развития. И, наоборот, при низких ценах на нефть темпы роста компаний набирают оборот.

В-третьих, компании США и Великобритании инвестируют в добычу нефти в странах с крупнейшими нефтяными запасами и добиваются для себя особых цен на нефть. То есть они покупают нефть по фиксированной цене, поэтому особо не страдают из-за скачков цен на бирже.

В-четвертых, от цены нефти зависит капитализация (показатель, характеризующий масштабы операций на бирже), которая должна постоянно расти, чтобы был повод поднимать цены на бирже и на этом зарабатывать.

Если участники рынка нефти несут убытки …

Многих интересует вопрос: что происходит с участниками биржи по продаже нефти, если они не угадывают с ценой и несут убытки.

Напомним, кто есть участники нефтяного рынка и расскажем про каждого их них.

• брокеры
• нефтяные компании
• банки и фондовые игроки
• правительство США
• правящая династия Саудовской Аравии (саудиты)

Брокеры. Как правило, никто на бирже не торгует своими деньгами. Если игроки что-то и теряют, то теряют они деньги клиентов. Они ориентируются на прогнозы и представления, которые формулируются правительством США и ЕС.

Нефтяные компании, как правило, закупают нефть по фиксированным ценам. Если закупочная цена нефти повысится, они доберут свою прибыль уже на конечном продукте — бензине, полиэтилене, керосине итд. То есть за их потери платит конечный потребитель, мы с вами.

Банки и фондовые игроки. В случае потерь они могут скупить обанкротившиеся компании.

Правительство США. При сильных финансовых потерях США приобретут другой геополитический козырь. Занижая цену нефти, они думают, что ослабят позиции России.

Саудовская Аравия, отказавшись сократить добычу нефти по требованию OPEC. Начнем с того, что себестоимость нефти у них низкая. Им выгодно продавать большие объемы, они все равно остаются в прибыли.

Надеемся, мы доходчиво и простым языком рассказали, как работает рынок мировой нефти. Сейчас, когда стоимость нефти падает, особенно полезно понимать, почему это происходит. Если вам интересно почитать, из чего складывается цена на нефть, читайте нашу статью.

Сравнительная таблица по стоимости бензина во всем мире находится здесь. Данные ежедневно обновляются.

Источник

Мировой рынок нефти: кто же на нем «царь»?

Профессор Катасонов: Дальнейшее участие России в ОПЕК+ на руку США и опасно для нас

Настоящей сенсацией стало выступление руководителя «Роснефти» Игоря Сечина на XII-м Евразийском экономическом форуме в Вероне (Италия). Естественно, что свое выступление он посвятил ситуации на мировом рынке «черного золота». Вот ключевая фраза, которая вызвала большой резонанс не только в Вероне, но и во всем мире: «Если на предыдущих форумах в Вероне мы говорили о том, что на мировом рынке нефти действуют три регулятора — Россия, Саудовская Аравия и США, то сегодня на рынке остался только один регулятор — США. И это нужно воспринимать как данность».

Под «регулятором» Игорь Иванович понимает страну, которая на мировом рынке занимает стратегические позиции и способна эффективно управлять ценами на «черное золото». Действительно, на прошлогоднем форуме в Вероне руководитель «Роснефти» говорил о том, что на рынке нефти на ближайшие 10−15 лет будет существовать триумвират равноправных регуляторов — России, Саудовской Аравии и США. И вот через год Сечин радикально меняет свою оценку. И не просто предсказывает, а констатирует, что на мировом рынке «черного золота» уже установилась «монархия». А «монархом» («царем») стали Соединенные Штаты.

Мне кажется, что Игорь Иванович, мягко говоря, несколько сгустил краски. И сделал это чтобы привлечь внимание к угрозе, что Америка действительно может стать «царем» на мировом рынке «черного золота».

Да, США активно наращивают свой нефтяной потенциал. Но пока по объемам экспорта «черного золота» Америка далеко не на первом месте в мире. Вот рейтинг первой десятки стран по величие экспорта нефти по итогам прошлого года (в скобках указана доля страны в мировом экспорте «черного золота» в 2018 году, %):

1. Саудовская Аравия (16,1)
2. Российская Федерация (11,4)
3. Ирак (8,7)
4. Канада (5,9)
5. Объединенные Арабские Эмираты (5,2)
6. Кувейт (4,5)
7. Иран (4,5)
8. США (4,3)
9. Нигерия (3,8)
10. Казахстан (3,3)

Как видим, по итогам прошлого года США были лишь на восьмом месте в десятке ведущих экспортеров нефти (https://www.investopedia.com/articles/company-insights/082316/worlds-top-10-oil-exporters.asp). До титула «царя» Америка явно не дотягивает.

Да, конечно, в этом году диспозиция стран в топ-10 существенно поменялась. Иран, в частности, вообще, скорее всего, вылетел из топ-10. А Америка, наверное, дополнительно нарастила экспорт. Когда будут подведены итоги 2019 года, то, не исключаю, она поднимется с восьмого места на шестое или даже пятое.

Кстати, по прогнозным оценкам Международного энергетического агентства (МЭА), в 2024 году США станут экспортером № 2 после Саудовской Аравии. Где будет Россия через пять лет? МЭА не уточняет, но понятно, что на более низкой сточке рейтинга, чем США.

Итак, в 2024 году титул «царя» Саудовская Аравия сохранит. Но она будет формальным «царем». А править будет Америка (мы прекрасно понимаем, что у Вашингтона существуют достаточно эффективные рычаги влияния на Эр-Рияд, которые заставят его проводить ту нефтяную политику, которая нужна будет Америке).

Понятно, что это прогнозные оценки. И, видимо, Игорю Ивановичу очень не хочется, чтобы такие прогнозы состоялись. Поэтому он и сгустил краски в своем выступлении на форуме.

Но динамика нефтедобычи в Америке действительно потрясающая. Говорят, что нефтяной рывок страны произошел с приходом в Белый дом Дональда Трампа. Нет, он начался раньше — после финансового кризиса 2007−2009 гг., когда стали восстанавливаться цены на углеводороды. В Америке началась так называемая «сланцевая революция» (добыча нефти из сланцев, запасы которых там гигантские).

В 2012 году произошел особенно заметный скачок — добыча нефти в стране выросла на 15% год и составила 6,5 млн баррелей/сутки. Через три года США нарастили добычу еще в полтора раза, доведя ее почти до 10 млн. баррелей/сутки. Америка прочно вошла в тройку лидеров по добыче.

По данным «Бритиш Петролеум», в 2016 году раскладка в тройке лидеров была следующей (доля в мировой добыче нефти, %): Саудовская Аравия — 13,4; Российская Федерация — 12,6; США — 12,4. Сечин в своем докладе привел следующие цифры по прошлому году: Россия увеличила добычу на 3%, Саудовская Аравия — на 14%, а США — на 26%. Причем, такой рывок США сделали, добавил Сечин, благодаря «экологическому нигилизму администрации США». Имея в виду вред, которым сопровождается добыча сланцевой нефти.

В этом году США уже заняли первое место в тройке главных добытчиков. Вот данные за июль 2019 года (объем добычи в млн. баррелей/сутки): США — 11,98; Российская Федерация — 11,12; Саудовская Аравия — 9,69. Теперь приведу самую свежую картину — на начало октября 2019 года: США — 11,81; Российская Федерация — 10,77; Саудовская Аравия — 9,13. За июль — октябрь добыча «черного золота» в Саудовской Аравии сократилось на 0,56 млн. баррелей/сутки, в России — на 0,35 млн., а в США — лишь на 0,17 млн. баррелей/сутки. Очевидно, что при таких тенденциях доля США в мировой добыче будет нарастать.

Динамично нарастает и экспорт «черного золота» из США. Приведу некоторые данные из доклада Сечина в Вероне. За последние три года экспорт американской нефти вырос в шесть раз. Причем, если раньше основным покупателем была Канада, то сегодня нефть из США поступает более чем в 40 стран. В 2018 году объемы поставок в страны Евросоюза выросли в 9,2 раза, до 22,7 млн тонн. В этом году (январь — июль 2019-го) более четверти всех внешних поставок США пришлось на страны Евросоюза, отметил Сечин.

Тут еще можно добавить такой любопытный факт, который был подан американскими СМИ как сенсация: в конце прошлого года на недельной основе впервые за 70 лет было зафиксировано превышение экспорта нефти над ее импортом. Американские СМИ раструбили эту новость следующим образом: США в ближайшее время могут стать устойчивыми нетто-экспортерами «черного золота». Пока декабрьское достижение 2018 года Америке повторить не удалось. Но некоторые эксперты предполагают, что в 2020 или 2021 году США действительно могут стать полноценным нетто-экспортером нефти (превышение экспорта над импортом на годовой основе).

Сечин еще до форума в Вероне не раз озвучивал мысль, что главным средством экспансии США на мировом рынке нефти стали экономические санкции против значимых производителей и экспортеров «черного золота» (Ирана, Венесуэлы, России). Только в 2018 году поставки Ирана на нефтяной рынок Европы снизились с 27,3 млн до 18,5 млн тонн. В 2019 году поставки в Европу иранской нефти продолжали сокращаться, а американские экспортеры занимают освободившуюся нишу рынка. «Сейчас под американскими санкциями в Иране, Венесуэле и России находится около трети мировых запасов и пятой части мировой добычи нефти», — отметил Сечин.

Но самый главный урон нефтяной промышленности России и продвижению «нефтяных» интересов Вашингтона в мире наносит Москва. «В лоб» такого тезиса Игорь Иванович не озвучивает. Но об этом свидетельствуют те документы, которые из «Роснефти» направлялись в адрес президента РФ. А также публичные выступления пресс-секретаря «Роснефти» Михаила Леонтьева.

Суть озабоченности руководства «Роснефти» заключается в том, что, пролонгируя свои обязательства в рамках ОПЕК+ о сокращении экспорта нефти и поддержания излишне высоких цен на «черное золото», мы даем возможность Америке укреплять свои позиции в добыче и экспорте «черного золота». Я об этом уже писал. Еще раз дам короткое объяснение.

Сокращение нашего экспорта означает, что за счет этих сокращений Америка будет наращивать свои поставки и «выдавливать» нас с мирового рынка. Поддержание высоких цен дает возможность Америке продолжить наращивание добычи сланцевой нефти. Саудовская Аравия заявляет, что ей нужна цена на уровне хотя бы 85 долларов за баррель. Мол, без этого Эр-Рияд не сможет сбалансировать свой бюджет. Все это спектакль. Эр-Рияд называет ту цену на «черное золото», которая нужна Вашингтону.

Путин (видимо по подсказке Сечина) несколько раз говорил, что Россия готова довольствоваться ценой в 60 долларов. Но господин Новак, министр энергетики России, представляя страну в ОПЕК+, как мне кажется, больше прислушивается к Эр-Рияду, чем к Москве. С моей точки зрения, дальнейшее участие России в ОПЕК+ нецелесообразно и даже опасно для интересов страны.

Нынешнее соглашение России с ОПЕК было подписано летом этого года и будет действовать до марта 2020 года. «Роснефть», да и другие нефтяные компании России, мягко говоря, не в восторге от этого соглашения. Видимо, излишне «алармистское» заявление Сечина в Вероне адресовано российским властям. И является публичным призывом к выходу России из ОПЕК+.

Источник